近期A股市场行情回暖,个股不断创出反弹新高,同时也带动了可转债二级市场的行情。火山君注意到,截至今日,特发转债以84.21%的年内涨幅高居榜首,而该转债在2月26日盘中一度创新高达到229.98元,较去年年末的低位99.98元翻了一倍多。

  而可转债再度出现火爆申购场面。3月5日,刚刚结束网上和网下申购的中信转债公告了发行申购结果,其中,网下申购总额达到56.96亿元,有效申购倍数高达5497倍。

  年内可转债行情走牛最高涨幅超80%

  2019年以来,在A股火爆的行情带动下,可转债二级市场价格随之走高,部分可转债涨幅不输牛股。3月5日,骆驼转债开盘高开高走,开盘价116.47元,盘中最高达到了130元,量能放大了54.73倍,今日涨幅超22.75%。值得注意的是,截至今日,骆驼转债今年以来涨幅超30.79%。

  骆驼转债近期日K线图

  目前,已在A股交易的118只可转债,2019年以来全线上涨,无一下跌。从年内表现来看,涨幅超30%的有9只,另外还有15只涨幅在20%以上。其中特发转债年涨幅84.21%高居榜首,并且在2月26日盘中一度创新高达到229.98元,较去年年末的低位99.98元翻了一倍多。

  特发转债近期日K线图

  另外,东财转债年涨幅59.48%、道氏转债年涨幅超34%、盛路转债年涨幅41.99%、蓝盾转债年涨幅31.69%、铁汉转债年涨幅39.32%、广电转债年涨幅34.99%、三一转债年涨幅31.19%、洲明转债年涨幅32%。

  火山君注意到,经过近期这一波上涨,低于100元面值的可转债数量大幅减少,仅剩9只。而2018年底,低于100元面值的可转债数量高达74只,破面值的可转债占全市场可转债总数的六成以上。

  对于可转债的火爆,有私募人士认为,2019年以来股票市场投资者的信心有所恢复,而随着市场上各种利好的加持,今年的A股市场走出了小阳春的感觉,总体偏乐观。而可转债的估值很大程度将跟随股市上涨,向上有弹性。再加上去年可转债市场的破发潮,转债估值本身已经不高,很难被进一步压低,如果遇到正股大幅反弹,可转债更是“水涨船高”。

  巨无霸可转债再现火爆申购场面

  火山君注意到,可转债的火爆也带燃了可转债的申购。3月4日晚,中信银行(601998,诊股)公告称,其400亿元A股可转换公司债券网上和网下申购工作已结束,发行价格为100元/张(1000元/手)。此次中信转债400亿元发行规模为2011年以来A股最高,有效申购倍数5497倍,创下A股可转债迄今为止最火爆的申购纪录。

  据中信银行披露,中国烟草总公司作为其原有限售条件A股普通股股东,有效认购约252.11万手,最终向其优先配售约25.21亿元,占本次发行总量的6.30%,配售比例100%。中信银行向原无限售条件A股普通股股东优先配售的中信转债约270.3亿元(2703万手),约占本次发行总量的67.58%,配售比例100%。

  此外,最终向一般社会公众投资者网上发行的中信转债为8644.7万元(86447手),占本次发行总量的0.22%,网上中签率仅0.018%。据上交所提供的网上申购信息,网上有效申购数量约4.75亿手,约4752.11亿元,配号总数约4.75亿个,摇号结果将在3月6日公布。此次网下发行有效申购数量约56.96万亿元(569.64亿手),最终网下向机构投资者配售约103.62亿元(1036.24万手),占发行总量的25.91%,配售比例约0.018%。

  在此之前,平银转债1月的发行结果显示,其网下有效申购总额突破10.75万亿元,有效申购倍数超1400倍。而中信转债的网下申购总额达到56.96亿元,有效申购倍数高达5497倍。中信银行称,此次发行可转债的募集资金将用于支持未来业务发展,在可转债转股后按照相关监管要求用于补充该行核心一级资本。